Всем уже ясно, что кризис — это не насморк, который может пройти через два-три дня, если вовремя принять соответствующие лекарства. По крайней мере, пока никто не может предложить обычным россиянам никаких гарантий сохранности денег.
Рост экономики сменился не просто притормаживанием. На протяжении последних 6 месяцев, даже по официальной статистике, в России происходит падение промышленного производства. Официальные лица стыдливо бормочут про замедление развития и признаются, что темпы роста экономики в этом году могут быть нулевыми. На практике это означает, что нас ожидает падение ВВП. Маховик экономики не просто остановить, а тем более развернуть в другую сторону. Но раз уж это произошло, то быстрого разворота ждать тоже не следует. В России падение производства сопровождается высокой инфляцией. Пока картинка складывается такая, что рост цен в 2008 году будет ниже, чем в наступившем 2009-м. И это не может не озаботить россиян, чьи сбережения оказались под вопросом.
Рукописи не горят?
Некоторые эксперты советуют покупать картины и прочие объекты культурного наследия, чья ценность, по их расчетам, растет на 15—20% в год. Что ж, если вы дипломированный искусствовед и с первого взгляда можете сказать, где Куинджи, где Врубель, а где тот же самый Айвазовский, то этот путь может быть и для вас. Но без специальных знаний или консультирования профессионалов в эту область лучше не соваться. Во-первых, в цене растут шедевры, а не поделки. Во-вторых, еще хуже, если нарветесь даже не на поделку, а на подделку. В-третьих, шедевров явно на всех не хватит. Да и первоначальные инвестиции в эту сферу начинаются от суммы, которая недоступна большинству населения.
ПИФ–паф, ой-ой-ой!
Фондовый рынок сейчас может быть привлекательным только для завзятых оптимистов. Незначительный рост индекса ММВБ, как уже отмечал “МК”, обуславливается в первую очередь удешевлением рубля, в силу которого ценные бумаги российских компаний, номинированные в рублях, становятся если не более привлекательными, то более доступными. Именно по этой причине индекс РТС, где на классическом рынке акции номинированы в долларах, впервые в истории существования двух бирж просел ниже, чем показатель деловой активности ММВБ. Но и там, и там нет не только никакого существенного роста, но и даже его признаков. На биржах сейчас получать доход могут лишь те, кто отдал свои деньги в индивидуально доверительное управление. А входной билет в этот сектор также недоступен для большинства россиян. Что же касается инструментов для массового вкладчика (ПИФов и ОФБУ), то они реагируют на происходящее с определенным временным лагом и зачастую опаздывают, чтобы отыграть те или иные изменения на рынке. Правда, если есть какая-то сумма денег, которые совершенно точно не понадобятся в течение ближайших 2—3 лет, то можно часть этих средств занести и на рынок коллективных инвестиций. Рынок вряд ли будет падать такими же темпами, как на протяжении второй половины 2008-го, а рано или поздно ситуация все же изменится.
Полис на старость?
В условиях стабильного экономического роста одной из привлекательных сфер было страхование. Понятно, что речь идет о накопительном, а не от несчастного случая или обязательных видах страхования. Но сейчас и здесь возникают и будут возникать проблемы. В первую очередь они связаны с доходностью. Во вторую — с возможным банкротством самих компаний. Лекарством от этого является перестрахование вашего контракта, чтобы в случае, если ваша компания не сможет исполнить свои обязательства, выплаты за нее провели другие страховщики. К тому же следует помнить, что в страховом деле все же присутствуют некие признаки пирамидальности. Для того чтобы вложенные средства работали как можно более эффективно, их следует вкладывать надолго. А в этот период, особенно если портфель инвестиционный похудел из-за обесценивания бумаг, в которые разместили полученные деньги, у страховщиков нет иного выхода, кроме как проводить обязательные выплаты из вновь получаемых средств. Которых в период кризиса становится явно и существенно меньше.
Вклад красен процентом и валютой
Что же тогда остается? Куда податься бедному россиянину со своими пусть и небольшими, но потом заработанными деньгами? Пожалуй, кроме банковского вклада, внятной альтернативы не существует. Сейчас уже не редкость предложения от банков о размещении средств под 15—16% годовых. Если учесть, что ставка рефинансирования поднята Банком России до 13%, такие предложения, в которых еще полгода назад можно было усмотреть признаки финансовой пирамиды, становятся вполне обычными банковскими продуктами. Главное, чтобы банк входил в систему страхования вкладов, посредством которой государство гарантирует возврат суммы до 700 тысяч рублей. Кстати, подобная гарантия распространяется на все ваши вклады в этом банке. Так что если вы оформите в нем три депозита, к примеру, по 500 тысяч, то получите на руки, если что случится, не полтора миллиона, а все те же 700 тысяч. Если же в банке вас уверяют в обратном, то лучше вообще поискать другую кредитную организацию. Если соврут в мелочах, то шансы, что не обманут со своими обязательствами по-крупному, и подавно меньше. Вклад-то вернут, а вот процентный доход может превратиться в мираж. Ведь процент государство не гарантирует. Доход по вкладу в случае банкротства банка вы сможете получить в последнюю очередь: если там еще останутся деньги после окончания расчетов со всеми вкладчиками. А это, согласитесь, уже попахивает фантастикой.
Остается лишь один вопрос: в какой валюте оформлять депозит? Сейчас как никогда за последние годы стал наиболее актуален вариант, образно называемый экспертами “не кладите яйца в одну корзину”. Понятно, что инфляция по итогам года будет далека от прогнозируемых чиновниками 13%. Это, кстати, пусть и в очень деликатной форме — как возможность, — признал и вице-премьер, министр финансов РФ Алексей Кудрин. Уже на этой неделе станет ясно, удастся ли Банку России удержать рубль в том самом коридоре, который он расширил от 26 до 41 рубля за единицу бивалютной корзины. Если нет, то рубль опустится еще больше буквально за считаные недели. А значит, рублевый вклад с большой степенью вероятности не выйдет в положительную доходность. Что касается евро и доллара, то они все время пробуют друг друга на прочность. И если сейчас доллар кладет европейские деньги на лопатки, то нет никаких гарантий, что эта ситуация сохранится на достаточно долгий срок и, допустим, месяцев через девять, картинка не будет обратной. Так что если есть такая возможность, надо сформировать вклад из трех-четырех валют. Процентов по 30 — из доллара и евро, а остальные 40% положить, допустим, в японских иенах, швейцарских франках или норвежских кронах. Определяющими в этом случае должны стать сочетание хорошего внешнеторгового сальдо страны-эмитента и независимость экономики этого государства от доходов от сырьевого экспорта.
